También en el marco de la ciudad moderna y en fechas próximas al siglo XVI se configura el palacio aragonés. En su fachada se distingue la planta noble y, coronándola, la "galería aragonesa" y un gran alero. Esta tipología pervive hasta el siglo XVIII.
Este siglo puede ser considerado como el Siglo de Oro de Alcañiz. Fiel reflejo de esto es, precisamente, el gran número de casas palaciegas que se construyen.
La mayor parte de este tipo de edificación se observa en la zona de los Almudines y en la calle Santa Pau. En la actualidad ha sufrido una profunda restauración y es sede de la Biblioteca y Archivo Municipal.